Haruskah Anda Berkontribusi pada Rencana 401 (k), dan Berapa Banyak?

Isi

• Ketika Masuk Akal untuk Berkontribusi ke 401 (k)
• Bagaimana Menentukan Jumlah Kontribusi 401 (k)
• 401 (k) Batas Kontribusi
• Pertandingan Perusahaan
• Usia Anda Saat Ini
• Berapa Banyak di Akun 401 (k) Anda dan Lainnya
• Implikasi Pajak Kontribusi 401 (k)
• Kapan Mengubah Jumlah Kontribusi Anda
• Garis bawah

Secara umum, berkontribusi ke akun rencana 401 (k) adalah ide cerdas untuk masa depan keuangan Anda. Para ahli merekomendasikan untuk memasukkan minimal 10% –15% dari pendapatan Anda ke rencana tersebut setiap tahun. Tetapi ada situasi di mana uang Anda akan lebih baik dibelanjakan di tempat lain atau di mana mungkin masuk akal untuk memasukkan lebih banyak atau lebih sedikit uang ke dalam rencana 401 (k) Anda.

Ketika Masuk Akal untuk Berkontribusi ke 401 (k)

401 (k) rencana dirancang untuk membantu karyawan dan wiraswasta menabung untuk tujuan jangka panjang pensiun. Asumsinya adalah jika Anda menabung untuk masa pensiun, keuangan Anda telah terpenuhi. Dengan demikian, Anda hanya boleh berkontribusi pada paket 401 (k) Anda jika:

• Anda memiliki dana darurat. Ini mungkin rekening tabungan atau rekening deposito lain. Memiliki dana darurat sebesar biaya pengeluaran tiga sampai enam bulan dapat menghindari kebutuhan untuk mengambil distribusi dari 401 (k) Anda, yang dapat meningkatkan tagihan pajak Anda di tahun berjalan dan dapat menimbulkan denda penarikan awal tambahan sebesar 10% jika Anda belum berusia 59,5 tahun.
• Anda memiliki perlindungan asuransi yang memadai. Ini termasuk asuransi kesehatan yang sesuai, asuransi properti / kecelakaan, dan asuransi jiwa.
• Anda punya rencana untuk membayar hutang. Jika Anda memiliki hutang dengan suku bunga tinggi, Anda mungkin ingin mempertimbangkan untuk membayarnya sebelum menabung secara agresif untuk masa pensiun.

Kontribusi 401 (k) Anda adalah untuk pensiun, bukan untuk keadaan darurat, mobil baru, atau apa pun. Jika Anda belum memiliki cadangan jangka pendek untuk membayar pengeluaran-pengeluaran ini, pertimbangkan untuk memasukkan uang Anda ke dalam rekening deposito yang lebih likuid sehingga Anda dapat segera menariknya ketika diperlukan.

Sebagai rekening non-likuid, 401 (k) bukanlah sarana tabungan yang menarik jika Anda membutuhkan uang sebelum masa pensiun. Jika Anda kehilangan pekerjaan, berganti pekerjaan, atau muncul masalah kesehatan, Anda mungkin tidak dapat mengakses uang 401 (k) saat Anda membutuhkannya. Bahkan jika Anda bisa, pajak dan dendanya mungkin berat.

Bagaimana Menentukan Jumlah Kontribusi 401 (k)

Gunakan kriteria ini untuk mencari tahu berapa banyak pendapatan Anda untuk dimasukkan ke dalam rencana.

401 (k) Batas Kontribusi

Pertama dan terpenting, tetap dalam batasan hukum untuk 401 (k) kontribusi. Di bawah pedoman IRS, Anda dapat menyumbang maksimal $ 19.500 untuk paket 401 (k) pada tahun 2020. Jika Anda berusia 50 tahun atau lebih, Anda dapat memasukkan $ 6.500 tambahan untuk kontribusi "mengejar ketinggalan", dengan total $ 26.000 untuk tahun.

Batasan ini berlaku untuk kontribusi karyawan untuk rencana 401 (k) yang disponsori pemberi kerja dan wiraswasta. Tetapi jika Anda berpartisipasi dalam program wirausaha, Anda juga dapat berkontribusi sebagai pemberi kerja hingga 25% dari pendapatan wirausaha bersih Anda.

Pertandingan Perusahaan

Jika Anda bekerja untuk sebuah perusahaan, cari tahu apakah perusahaan tersebut memberikan kontribusi yang sesuai dengan rencana 401 (k) Anda. Bergantung pada rumus kecocokan, atasan Anda akan mencocokkan sebagian atau seluruhnya kontribusi Anda pada rencana hingga jumlah tertentu.

Misalnya, atasan Anda menawarkan kecocokan 100% dari kontribusi Anda hingga 5% dari gaji Anda. Jika Anda memberikan kontribusi 5% dari pendapatan Anda ke rencana 401 (k) Anda, perusahaan akan mencocokkan kontribusi ini $ 1 untuk $ 1. Ini memberi Anda pengembalian 100% instan untuk setiap 401 (k) kontribusi yang Anda buat hingga 5% dari uang bebas pendapatan Anda yang akan terus tumbuh di akun Anda sampai Anda menariknya di masa pensiun.

Kontribusi perusahaan yang sesuai ke akun Anda sering kali tunduk pada jadwal vesting 401 (k), yang merupakan garis waktu yang menentukan berapa banyak uang kontribusi pemberi kerja di akun yang dapat Anda simpan jika dan ketika Anda pergi. Jika perusahaan Anda cocok dengan kontribusi, tetapi kontribusi tersebut tunduk pada jadwal vesting yang singkat atau Anda berencana untuk bekerja di sana untuk waktu yang lama, pertimbangkan untuk menyumbang jumlah minimum yang diperlukan untuk menerima pertandingan perusahaan secara penuh setiap tahun.

Namun, jika Anda tidak berencana untuk bekerja untuk majikan Anda dalam waktu yang lama, atau jika kontribusi perusahaan tunduk pada jadwal vesting yang panjang, maka kontribusi yang sesuai seharusnya tidak menjadi faktor penentu saat memutuskan berapa banyak yang akan disumbangkan untuk Anda. 401 (k) rencana. Demikian pula, kontribusi yang sesuai tidak akan menjadi faktor dalam jumlah kontribusi Anda jika Anda adalah seorang wiraswasta yang menyiapkan rencana 401 (k) yang disederhanakan untuk bisnis Anda.

Usia Anda Saat Ini

Jika Anda lebih muda dan memiliki lebih banyak waktu sampai masa pensiun, Anda dapat memberikan kontribusi tahunan yang lebih kecil (10%, misalnya) untuk 401 (k) Anda dan tetap memenuhi tujuan pensiun Anda. Namun, para ahli merekomendasikan menabung sebanyak mungkin untuk masa pensiun sedini mungkin dalam hidup untuk memanfaatkan pengembalian majemuk seiring waktu. Ini berarti akan menguntungkan sarang telur Anda untuk menabung secara agresif sekarang jika Anda mampu membelinya.

Sebaliknya, semakin tua Anda, dan semakin sedikit waktu yang dimiliki aset Anda untuk tumbuh sampai Anda mulai melakukan penarikan, semakin agresif Anda mungkin perlu menabung untuk memenuhi tujuan pensiun Anda. Anda mungkin perlu berkontribusi 15% atau lebih dan memanfaatkan kontribusi pengejaran. Namun, jika Anda terus menabung selama bertahun-tahun dan sudah berada di jalur yang tepat dengan tujuan pensiun Anda, Anda mungkin bisa bertahan dengan kontribusi yang lebih rendah.

Berapa Banyak di Akun 401 (k) Anda dan Lainnya

Rencana 401 (k) mungkin menjadi salah satu sarana tabungan dalam strategi pensiun Anda secara keseluruhan. Anda mungkin juga memiliki uang di IRA, program pensiun, atau akun pensiun lainnya. Catat semua akun ini dan saldo mereka saat ini sehingga Anda dapat menentukan peran apa yang 401 (k) Anda akan mainkan dalam mempertahankan pendapatan pensiun Anda.

Misalnya, jika Anda sudah memiliki aset substansial di IRA, Anda mungkin dapat berkontribusi lebih sedikit untuk 401 (k) Anda. Jika 401 (k) merupakan bagian terbesar dari aset pensiun Anda, kontribusi program yang lebih tinggi masuk akal karena Anda akan lebih bergantung pada akun untuk pendapatan pensiun.

Kalkulator pendapatan pensiun online, seperti kalkulator Vanguard, dapat membantu Anda memperkirakan jumlah yang perlu Anda tabung sebelum Anda dapat pensiun. Setelah Anda memiliki perkiraan berapa banyak yang Anda butuhkan untuk pensiun, evaluasi berapa yang ada di 401 (k) dan akun pensiun lainnya versus saldo yang menurut Anda perlu Anda pensiunkan. Kemudian, tentukan berapa banyak Anda ingin berkontribusi pada rencana 401 (k) setiap tahun untuk memenuhi tujuan pendapatan pensiun Anda.

Implikasi Pajak Kontribusi 401 (k)

Setelah Anda menentukan berapa banyak untuk dimasukkan ke dalam 401 (k) Anda, pilih dari jenis kontribusi yang berbeda. Masing-masing memiliki perlakuan pajak yang unik.

Kontribusi 401 (k) sebelum pajak tidak termasuk dalam pendapatan kena pajak Anda untuk tahun tersebut. Anda hanya akan membayar pajak pendapatan atas penarikan dari rencana tersebut. Jenis kontribusi 401 (k) ini adalah yang terbaik jika Anda termasuk dalam kelompok pajak yang lebih tinggi pada tahun-tahun Anda memberikan kontribusi dan mengharapkan untuk berada dalam kelompok pajak yang sama atau lebih rendah ketika Anda menarik uang dari skema 401 (k). Jika Anda sudah memiliki banyak uang di rekening tangguhan pajak, Anda mungkin ingin melakukan lebih banyak perencanaan jangka panjang sebelum memutuskan apakah Anda harus menyumbangkan lebih banyak uang sebelum pajak untuk rencana tersebut. Memiliki terlalu banyak uang di rekening penangguhan pajak dapat merugikan Anda jika Anda termasuk dalam kelompok pajak penghasilan yang lebih tinggi di masa pensiun.

Kontribusi Roth masuk ke 401 (k) setelah pajak dan tumbuh bebas pajak. Penarikan dari rencana Roth Anda tidak akan dikenakan pajak di tahun ini atau di tahun-tahun mendatang. Kontribusi ini paling baik jika menurut Anda Anda mungkin termasuk dalam kelompok pajak yang lebih rendah pada tahun Anda memberikan kontribusi dan kelompok pajak yang lebih tinggi ketika Anda melakukan penarikan. Kontribusi Roth 401 (k) juga merupakan pilihan yang menarik jika Anda memiliki waktu lama untuk membiarkan uang tumbuh bebas pajak, atau jika Anda sudah memiliki simpanan sebelum pajak yang besar dan ingin mengumpulkan lebih banyak uang di rekening setelah pajak.

Kontribusi setelah pajak menawarkan pertumbuhan pajak tangguhan, tetapi keuntungannya dikenakan pajak pada saat penarikan. Hanya beberapa rencana 401 (k) yang mengizinkan kontribusi setelah pajak 401 (k), yang berbeda dari kontribusi Roth. Pada saat Anda menarik kontribusi ini, Anda hanya akan dikenakan pajak atas keuntungan apa pun. Anda telah membayar pajak pendapatan atas jumlah kontribusi itu sendiri, jadi Anda tidak akan membayar pajak pendapatan atas jumlah ini ketika Anda menariknya.

Bergantung pada kelompok pajak Anda, mungkin masuk akal untuk membuat beberapa kontribusi 401 (k) sebelum pajak dan beberapa kontribusi setelah pajak atau Roth 401 (k) untuk menyeimbangkan manfaat pajak sekarang dengan kewajiban pajak nanti. Perencanaan pajak yang tepat dapat membantu Anda memutuskan apa yang cocok untuk Anda.

Kapan Mengubah Jumlah Kontribusi Anda

Setelah Anda memutuskan berapa banyak yang akan Anda kontribusikan untuk 401 (k) Anda, tinjau kembali jumlah yang Anda kontribusikan ke rencana dari waktu ke waktu tergantung pada bagaimana pendapatan Anda berubah dan bagaimana batasan rencana berubah.

Yang terpenting: Jangan berhenti berkontribusi pada rencana, dan jangan gunakan untuk tujuan selain pensiun. Mengambil pinjaman 401 (k) atau melakukan penarikan awal untuk pengeluaran lain merampas keuntungan investasi yang Anda perlukan di kemudian hari.

Garis bawah

Jika kebutuhan keuangan jangka pendek Anda terpenuhi, berikan kontribusi sebanyak yang Anda mampu untuk rencana 401 (k) untuk memenuhi tujuan pensiun Anda. Tapi usahakan untuk mendapatkan minimal 10% –15% dari penghasilan Anda. Selain itu, pertimbangkan batasan kontribusi, kontribusi yang sesuai, usia Anda, dan portofolio pensiun kumulatif Anda sebelum Anda memutuskan berapa banyak pendapatan Anda untuk dialihkan ke rencana 401 (k) Anda versus akun pensiun lainnya. Kemudian, pertimbangkan implikasi pajak dari membuat berbagai jenis kontribusi 401 (k).

Rencana pensiun Anda idealnya berjumlah lebih dari sekadar akun 401 (k) Anda. Seorang perencana keuangan dapat membantu membuat rencana komprehensif yang diperlukan agar Anda menikmati masa pensiun yang stabil secara finansial.